株価指数の売りは、前向きでは勝ちやすかった？ 274回で確かめた現在地【研究日誌 #131】

⏱ 30秒でわかる今回のまとめ

日経平均先物やS&P500先物など、株価指数の「売り」シグナルを、登録後の前向きで確かめ直しました。
前向き（2026年7月1日から）では、274回中135回が勝ち。勝った割合は49.3%でした。
偶然のぶれを考えた勝率は43.4%〜55.2%です。勝ち負けがとんとんになる勝率（43%）を、低いほうの端がわずかに上回りました。ただし、1回あたりの損益で見ると、まだ偶然と区別できません。
登録前の65回は27.7%でした。前と後で姿が大きく変わっています。
銘柄別では、日経平均先物が58.9%、英国の株価指数先物が37.9%と差がありました。ただし、まだ結論を出せる回数ではありません。

1. 今日確かめた問い

このサイトは、株価指数の先物（日経平均・S&P500・ナスダック100・NYダウ・英国の株価指数）で出る売りシグナルを記録しています。売りシグナルは、値段が下がりそうな形になったときに出ます。

「株価指数の売りは負けやすいのでは」という疑いを、2026年6月30日に仮説として登録しました。それより後に出たシグナルだけを数えるのが「前向き」です。回数が274回まで増えたので、成績の現在地を確かめます。

💡 前向きとは
仮説を登録した後に出たシグナルだけを数えることです。結果を見てから仮説を作っていないので、後付けの「勝てそう」を避けられます。

2. どのようにして調べたか

対象は、このサイトが記録している株価指数の売りシグナルです。結果が出たもの（利益確定か損切りに達したもの）だけを数えます。
「勝ち」は、利益確定の目標に先に達したことです。損切りに先に達したら負けです。
勝ち負けがとんとんになる勝率は43%です。損切り幅と利益確定幅の比から決まります。
「偶然のぶれを考えた幅」は、統計でよく使われる計算で出しています。回数が少ないほど幅が広くなります。
仮説を登録した日より前の記録は「登録前の期間」、後の記録は「登録後の前向き」として分けて数えます。

3. 結果

場面	勝った回数	回数	勝った割合	偶然のぶれの幅（信頼区間）
登録前の期間	18回	65回	27.7%	18.3%〜39.6%
登録後の前向き	135回	274回	49.3%	43.4%〜55.2%
全期間（登録前と登録後の合計）	153回	339回	45.1%	39.9%〜50.5%
対照：前向きの売りシグナル全体	434回	1032回	42.1%	39.1%〜45.1%
対照：前向きの株価指数の買い	311回	763回	40.8%	37.3%〜44.3%
対照：前向きの全シグナル	1739回	4105回	42.4%	40.9%〜43.9%

登録前は65回で27.7%と、とんとんの43%をかなり下回っていました。登録後は274回で49.3%です。売りシグナル全体（42.1%）や、株価指数の買い（40.8%）より、数ポイント高い位置にあります。なお、これらの対照の中にも、このシグナル自体がふくまれています。

登録前と登録後で、これだけ姿が違うことには注意が必要です。どちらが「ふだんの姿」に近いのかは、まだ分かりません。

流れ別に見ると（前向きのみ）

場面	勝った回数	回数	勝った割合	偶然のぶれの幅（信頼区間）
上昇の流れ	59回	118回	50.0%	41.1%〜58.9%
もみあい	42回	91回	46.2%	36.3%〜56.3%
下降の流れ	34回	65回	52.3%	40.4%〜64.0%

3つの流れの差は小さく、どれも偶然のぶれの幅が重なっています。上昇の流れの途中でも、売りは勝った割合がとんとんの43%を上回っていました。流れによる違いは、今のところ読み取れません。どの流れでも、売りが有利だとは言えません。

時間足別に見ると（前向きのみ）

場面	勝った回数	回数	勝った割合	偶然のぶれの幅（信頼区間）
1時間足	71回	148回	48.0%	40.1%〜56.0%
4時間足	63回	117回	53.8%	44.8%〜62.6%
日足（回数が少ない）	1回	9回	11.1%	2.0%〜43.5%

1時間足と4時間足は、どちらも回数が100回を超えており、勝った割合は48.0%と53.8%でした。日足は9回しかなく、数字は参考になりません。

銘柄別に見ると（前向きのみ）

場面	勝った回数	回数	勝った割合	偶然のぶれの幅（信頼区間）
日経平均先物	43回	73回	58.9%	47.4%〜69.5%
S&P500先物	31回	56回	55.4%	42.4%〜67.6%
ナスダック100先物	26回	60回	43.3%	31.6%〜55.9%
NYダウ先物	24回	56回	42.9%	30.8%〜55.9%
英国の株価指数先物（回数が少なめ）	11回	29回	37.9%	22.7%〜56.0%

日経平均先物とS&P500先物は高めで、ナスダック100先物とNYダウ先物は、とんとんの43%の近くでした。英国の株価指数先物は29回と少なく、とんとんを下回っています。銘柄ごとに5つ見ているので、偶然で良く見える銘柄が混ざる可能性があります。銘柄の差が本物かどうかは、まだ言えません。特定の銘柄の売りが合っている、という意味でもありません。

トラッカーは登録日の当日から数えるため、記事の回数（274回）とトラッカーの回数（275回）は1回ずれます。トラッカーでは、1回あたりの平均損益は損切り幅の0.15倍のもうけで、その幅はマイナス0.02倍からプラス0.31倍です。

4. 図で見ると

※ 概念を示すイメージ図です（実際の値動きではありません）。売りシグナルには、ほかに「直近の安値の下抜け」などもあります。

登録後の前向き（左から2本目）は43%の線を上回り、登録前（左端）は大きく下回りました。銘柄別の棒は回数が少なく、差が本物とは言えません。

5. 結果を読むときの注意

この仮説は「株価指数の売りは負けやすい」かを確かめる形で登録しました。今のところ前向きの結果は、その疑いとは逆向きです。ただし、平均損益の幅はまだ0をまたいでいます。
登録前の65回（27.7%）と、登録後の274回（49.3%）で、勝った割合が大きく違います。期間によって姿が変わる可能性があり、今の数字が続くとは限りません。
流れ別・時間足別・銘柄別の表は、見比べるために並べたものです。区分を多く見るほど、偶然で良く見える区分が混ざります。
株価指数の売りシグナルは、同じ相場の動きで複数の銘柄に同時に出ることがあります。回数のわりに、独立した場面の数は少ない可能性があります。
勝った割合が高いことは、今後も勝てることを意味しません。この記事は売買をすすめるものではありません。

6. まとめ

前向き274回で、株価指数の売りは49.3%。とんとんの43%を、幅の低い端（43.4%）がわずかに上回りました。
登録前の65回は27.7%で、前と後で姿が大きく変わっています。
銘柄別では、日経平均先物が58.9%、英国の株価指数先物が37.9%でしたが、回数が足りず結論は出せません。
結論は出さず、毎日の定点観測で見守ります。

📡 前向きトラッカー定点観測（期待値ベース）

基準日 2026-10-27／昇格＝前向きN≥80（🏁ホールドアウト合格はN≥30）・平均R(期待値)の95%CIが0を跨がない・基準合格2回連続で確定（2026-07-19〜）／降格＝昇格後の再判定で基準割れ2回連続→🟡へ（2026-07-18〜・再昇格可）

表の見方：「仮説」は、どんな場面で出たシグナルかを表します（小さな文字は研究用の管理名）。「種別」は、その場面のシグナルが「勝ちやすいか」「負けやすいか（避けたほうがよいか）」のどちらを確かめているかです。「平均R」は1回あたりの損益を、損切りになったときの損を1として表した数字で、「CI」はその数字のぶれの幅（95%）です。「CI下限>0」は、ぶれの幅がまるごと0より上＝偶然ではなくプラスと言える、という意味です。時間足の指定がない仮説は、1時間足・4時間足・日足を合わせた数字です。表は、いま確かめている途中と昇格した仮説が中心です（確かめ終えて7日以内のものも載せます）。確かめ終えた22本（⛔反証10本・⏹見込みなし12本）を含む全部の一覧は、シグナル研究のページの「エッジ番付」で見られます。

言葉の意味（15語・タップで開く）

株価指数＝日経平均・S&P500・ナスダック100・NYダウ・英FTSE100
円の通貨ペア＝ドル円・ユーロ円・ポンド円・豪ドル円
円以外の通貨ペア＝ユーロドル・ポンドドル・豪ドル米ドル・ユーロ豪ドル・ポンド豪ドル
逆張り買い＝下がったところで買うこと（ここでは「RSI売られすぎからの反発」か「ボリンジャーバンド−2σタッチ」で買ったもの）
壁＝利益確定の目標までの間にある直近の高値（売りなら安値）
選別ランク＝過去の成績をもとにシグナルを「最上位・良・普通・避けたい」に分けた目安
移動平均線＝直近25本・75本の値段の平均をつないだ線（日足なら25日・75日）
RSI＝値動きの勢いを0〜100で表す指標（30以下は売られすぎ、70以上は買われすぎの目安）
MACD＝2本の移動平均の差で勢いの変わり目を見る指標
ボリンジャーバンド＝平均からのばらつきで引いた帯（−2σは下の線、+2σは上の線）
ゴールデンクロス＝短い期間の線が長い期間の線を下から上へ抜けること（デッドクロスはその逆）
順張り＝値動きの向きに乗るシグナル（直近20本の高値・安値の抜け、MACD・移動平均線のクロス）
ADX＝トレンドの強さを表す指標（20未満は弱い、25以上は強いの目安。上げか下げかは表さない）
VIX＝米国株の「恐怖指数」（市場の不安が大きいほど高い）
ファンダの見立て＝毎日朝夕のまとめ（経済指標・ニュース・金融政策）から出す、その銘柄の上げ下げの見立て

仮説	種別	宣言基準	前向き現在値(平均R)	状態
円以外の通貨ペアの買い group=other_fx×dir=long	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.04 CI[-0.14~+0.07] 388/940・勝率41%	🟡蓄積中
株価指数の買い指数×ロング(全足ライブ)	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.01 CI[-0.13~+0.14] 379/876・勝率43%	🟡蓄積中
値段が2本の移動平均線より上の買いステート上昇配置（>MA25&75）×ロング	勝ちやすいか edge	前向きN≥30🏁 平均RのCI下限>0	平均R +0.00 CI[-0.12~+0.12] 366/854・勝率43%	🟡蓄積中
目標の手前に壁なしの売り blocked=False×dir=short	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.00 CI[-0.11~+0.10] 318/743・勝率43%	🟡蓄積中
「RSI売られすぎからの反発」のシグナル売られすぎ逆張り買い(rsi_oversold_bounce・全足)	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.14 CI[-0.01~+0.29] 209/428・勝率49%	🟡蓄積中
金・銀の買い group=metal×dir=long	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R +0.02 CI[-0.17~+0.21] 166/379・勝率44%	🟡蓄積中
上昇トレンド中の逆張り買い trend=上昇×reversalL	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.05 CI[-0.09~+0.19] 163/361・勝率45%	🟡蓄積中
円以外の通貨ペアの逆張り買い other_fx×逆張り買い(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥30🏁 平均RのCI上限<0	平均R -0.01 CI[-0.17~+0.16] 136/319・勝率43%	🟡蓄積中
上昇トレンド中、値段が2本の移動平均線より上の買いロング×上昇トレンド×MA両線の上	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.04 CI[-0.24~+0.15] 127/309・勝率41%	🟡蓄積中
「直近20本の安値を下抜け」のシグナル signal=low_break	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.02 CI[-0.16~+0.13] 123/292・勝率42%	🟡蓄積中
株価指数の逆張り買い group=index×reversalL	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.01 CI[-0.20~+0.18] 122/287・勝率42%	🟡蓄積中
株価指数の売り group=index×dir=short	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R +0.14 CI[-0.02~+0.31] 135/275・勝率49%	🟡蓄積中
ビットコインの買い group=btc×dir=long	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R +0.05 CI[-0.11~+0.21] 109/242・勝率45%	🟡蓄積中
値段が2本の移動平均線より下で出た「MACDのゴールデンクロス」ステート MACDゴールデン×両MA下（底値圏転換）	勝ちやすいか edge	前向きN≥30🏁 平均RのCI下限>0	平均R +0.02 CI[-0.16~+0.20] 86/197・勝率44%	🟡蓄積中
買い全般（日足のみ）ロング全般(日足)	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.06 CI[-0.28~+0.16] 60/149・勝率40%	🟡蓄積中
金・銀の逆張り買い group=metal×reversalL	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R +0.08 CI[-0.21~+0.38] 65/140・勝率46%	🟡蓄積中
「移動平均線のデッドクロス」のシグナル signal=ma_dead	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.02 CI[-0.24~+0.20] 56/133・勝率42%	🟡蓄積中
円の通貨ペア、RSI45〜55（中立）のシグナル（買いも売りも） JPYクロス×RSI中立帯(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.09 CI[-0.29~+0.10] 49/126・勝率39%	🟡蓄積中
トレンドが弱いとき（ADX20未満）の順張り順張り×ADX弱(20未満)	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.06 CI[-0.28~+0.17] 51/126・勝率40%	🟡蓄積中
トレンドが強いとき（ADX25以上）の順張り順張り×ADX強(25以上)(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.26 CI[-0.42~-0.10] 39/123・勝率32%	🟡蓄積中
RSI45〜55（中立）で出た「サポート（下値の支え）での反発」ステートサポート反発×RSI中立（弱い逆張り＝回避）	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.06 CI[-0.30~+0.17] 47/117・勝率40%	🟡蓄積中
選別ランク「良」のシグナル（9月27日以降に出たもの／買いも売りも）環境ランク good（逆向きで再登録）	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.16 CI[-0.42~+0.09] 42/117・勝率36%	🟡蓄積中
ビットコインのシグナル（1時間足のみ／買いも売りも） BTC×1時間足(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R +0.03 CI[-0.17~+0.23] 51/116・勝率44%	🟡蓄積中
上昇トレンド中、RSI70以上（買われすぎ）のシグナル（買いも売りも）ステート RSI≥70×上昇トレンド（強さは続く）	勝ちやすいか edge	前向きN≥30🏁 平均RのCI下限>0	平均R +0.07 CI[-0.17~+0.32] 53/115・勝率46%	🟡蓄積中
目標の手前に壁ありの順張り順張り×利確の手前に壁(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.06 CI[-0.28~+0.16] 42/104・勝率40%	🟡蓄積中
通貨の強弱と逆向きのシグナル（9月28日以降に出たもの／買いも売りも）通貨の強弱と逆向き(対照)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.13 CI[-0.39~+0.13] 35/94・勝率37%	🟡蓄積中
逆張り買い全般（4時間足のみ）逆張り買い×4時間足	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.12 CI[-0.41~+0.16] 35/93・勝率38%	🟡蓄積中
RSI45〜55（中立）で出た「ボリンジャーバンド−2σタッチ」ステート BB下限タッチ×RSI中立（弱い逆張り＝回避）	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.13 CI[-0.40~+0.13] 32/86・勝率37%	🟡蓄積中
上昇トレンド中、RSI30以下（売られすぎ）のシグナル（買いも売りも） rsi=os×trend=上昇	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.09 CI[-0.13~+0.30] 40/86・勝率46%	🟡蓄積中
ビットコインの逆張り買い group=btc×reversalL	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R +0.15 CI[-0.15~+0.45] 39/79・勝率49%	🟡蓄積中
「直近20本の高値を上抜け」と「RSI買われすぎ」が同時に出たシグナルコンボ高値ブレイク×RSI買われすぎ	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.01 CI[-0.32~+0.35] 33/76・勝率43%	🟡蓄積中
ファンダの見立てと逆向きのシグナル（買いも売りも）ファンダの見立てと逆向き	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.11 CI[-0.45~+0.23] 29/76・勝率38%	🟡蓄積中
ファンダの見立てと同じ向きのシグナル（買いも売りも）ファンダの見立てと同じ向き(対照)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.02 CI[-0.28~+0.24] 31/74・勝率42%	🟡蓄積中
円以外の通貨ペアのシグナル（日足のみ／買いも売りも） other_fxクロス(日足・回避)	負けやすいか gate	前向きN≥30🏁 平均RのCI上限<0	平均R -0.01 CI[-0.30~+0.29] 26/61・勝率43%	🟡蓄積中
下降トレンド中の逆張り買い（9月27日以降に出たもの）下降トレンド中の逆張り買い（逆向きで再登録）	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.01 CI[-0.48~+0.49] 25/58・勝率43%	🟡蓄積中
売り全般（日足のみ）ショート全般(日足・回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.25 CI[-0.53~+0.02] 16/50・勝率32%	🟡蓄積中
下降トレンド中のシグナル（日足のみ／買いも売りも）下降トレンド発火(日足・回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.04 CI[-0.37~+0.28] 18/44・勝率41%	🟡蓄積中
「ボリンジャーバンド+2σ突破」と「RSI買われすぎ」が同時に出たシグナルコンボ +2σ突破×RSI買われすぎ	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.06 CI[-0.36~+0.49] 20/44・勝率46%	🟡蓄積中
逆張り買い全般（日足のみ） tf=1d×reversalL	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.07 CI[-0.35~+0.48] 16/35・勝率46%	🟡蓄積中
「RSI売られすぎからの反発」のシグナル（4時間足のみ）売られすぎ逆張り買い×4時間足	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.24 CI[-0.62~+0.13] 11/34・勝率32%	🟡蓄積中
株価指数の買い（日足のみ）指数×ロング(日足)	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.22 CI[-0.68~+0.23] 10/30・勝率33%	🟡蓄積中
下降トレンド中、RSI70以上（買われすぎ）のシグナル（買いも売りも） rsi=ob×trend=下降	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.30 CI[-0.71~+0.11] 9/30・勝率30%	🟡蓄積中
金・銀の買い（日足のみ）メタル×ロング(日足)	勝ちやすいか edge	前向きN≥30🏁 平均RのCI下限>0	平均R -0.12 CI[-0.57~+0.35] 11/29・勝率38%	🟡蓄積中
通貨の強弱と同じ向きのシグナル（10月19日以降に出たもの／買いも売りも）通貨の強弱と同じ向き(回避)（逆向きで再登録）	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.09 CI[-0.64~+0.46] 9/23・勝率39%	🟡蓄積中
「ボリンジャーバンド−2σタッチ」のシグナル（日足のみ） BB下限タッチ(日足・回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.26 CI[-0.80~+0.27] 6/19・勝率32%	🟡蓄積中
ビットコインのシグナル（日足のみ／買いも売りも） BTC全方向(日足)	勝ちやすいか edge	前向きN≥30🏁 平均RのCI下限>0	平均R +0.02 CI[-0.56~+0.61] 7/16・勝率44%	🟡蓄積中
ビットコインの買い（日足のみ） BTC×ロング(日足)	勝ちやすいか edge	前向きN≥30🏁 平均RのCI下限>0	平均R +0.40 CI[-0.20~+1.00] 9/15・勝率60%	🟡蓄積中
市場が落ち着いているとき（VIX15未満）の逆張り買い逆張り買い×VIX低(15未満)(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.03 CI[-1.23~+1.18] 5/12・勝率42%	🟡蓄積中
為替（FX）の逆張り買い（日足のみ） FX×逆張り買い(日足)(回避)	負けやすいか gate	前向きN≥80 平均RのCI上限<0	平均R -0.61 CI[-1.30~+0.08] 1/6・勝率17%	🟡蓄積中
「RSI売られすぎからの反発」のシグナル（日足のみ）売られすぎ逆張り買い×日足	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.42 CI[-1.27~+0.44] 1/4・勝率25%	🟡蓄積中
市場が不安なとき（VIX25以上）の逆張り買い逆張り買い×VIX高(25以上)	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R +0.00 CI[+0.00~+0.00] 0/0・勝率0%	🟡蓄積中
目標の手前に壁ありの売り blocked=True×dir=short	勝ちやすいか edge	前向きN≥80 平均RのCI下限>0	平均R -0.05 CI[-0.20~+0.10] 135/332・勝率41%	⏹見込みなし